Вестник Санкт-Петербургского университета. Серия 10. Прикладная математика. Информатика. Процессы управления
RUS  ENG    ЖУРНАЛЫ   ПЕРСОНАЛИИ   ОРГАНИЗАЦИИ   КОНФЕРЕНЦИИ   СЕМИНАРЫ   ВИДЕОТЕКА   ПАКЕТ AMSBIB  
Общая информация
Последний выпуск
Архив

Поиск публикаций
Поиск ссылок

RSS
Последний выпуск
Текущие выпуски
Архивные выпуски
Что такое RSS



Вестн. С.-Петербург. ун-та. Сер. 10. Прикл. матем. Информ. Проц. упр.:
Год:
Том:
Выпуск:
Страница:
Найти






Персональный вход:
Логин:
Пароль:
Запомнить пароль
Войти
Забыли пароль?
Регистрация


Вестник Санкт-Петербургского университета. Серия 10. Прикладная математика. Информатика. Процессы управления, 2014, выпуск 1, страницы 120–127 (Mi vspui175)  

Эта публикация цитируется в 3 научных статьях (всего в 3 статьях)

Прикладная математика

Цена внезапного раскрытия инсайдерской информации на фондовом рынке

М. С. Сандомирская

Санкт-Петербургский экономико-математический институт РАН, 191187, Санкт-Петербург, Российская Федерация
Список литературы:
Аннотация: В работе исследуется теоретико-игровая модель многошаговых биржевых торгов с асимметричной информационной структурой, а именно, когда на фондовом рынке имеется игрок, обладающий инсайдерской информацией о ликвидной цене рискового актива. Инсайдеры не заинтересованы в быстром раскрытии своей приватной информации, поскольку она составляет их единственное преимущество, позволяющее получить положительный итоговый выигрыш. Это приводит к тому, что инсайдеры рандомизируют свои действия, вследствие чего в эволюции цен появляется осциллирующая компонента. Игра с неограниченным числом повторений была решена В. Доманским в 2007 г. Комбинаторные трудности, характерные для анализа дискретных моделей, затрудняют поиск значения конечношаговых игр и оптимальных стратегий игроков. В работе вычислен гарантированный выигрыш инсайдера в игре торгов любой конечной продолжительности при использовании им стратегии, оптимальной в бесконечношаговой игре. Показано, что такая стратегия инсайдера является его $\varepsilon$-оптимальной стратегией в $n$-шаговой игре, где $\varepsilon$ убывает экспоненциально с ростом числа шагов $n$. Полученный результат позволяет определять убыток инсайдера в случае внезапного раскрытия его приватной информации. Библиогр. 6 назв.
Ключевые слова: инсайдерские торги, раскрытие инсайдерской информации, повторяющиеся игры с неполной информацией, простое случайное блуждание с поглощением.
Поступила: 31 октября 2013 г.
Тип публикации: Статья
УДК: 519.83
Образец цитирования: М. С. Сандомирская, “Цена внезапного раскрытия инсайдерской информации на фондовом рынке”, Вестн. С.-Петербург. ун-та. Сер. 10. Прикл. матем. Информ. Проц. упр., 2014, № 1, 120–127
Цитирование в формате AMSBIB
\RBibitem{San14}
\by М.~С.~Сандомирская
\paper Цена внезапного раскрытия инсайдерской информации на фондовом рынке
\jour Вестн. С.-Петербург. ун-та. Сер. 10. Прикл. матем. Информ. Проц. упр.
\yr 2014
\issue 1
\pages 120--127
\mathnet{http://mi.mathnet.ru/vspui175}
Образцы ссылок на эту страницу:
  • https://www.mathnet.ru/rus/vspui175
  • https://www.mathnet.ru/rus/vspui/y2014/i1/p120
  • Эта публикация цитируется в следующих 3 статьяx:
    Citing articles in Google Scholar: Russian citations, English citations
    Related articles in Google Scholar: Russian articles, English articles
    Вестник Санкт-Петербургского университета. Серия 10. Прикладная математика. Информатика. Процессы управления
     
      Обратная связь:
     Пользовательское соглашение  Регистрация посетителей портала  Логотипы © Математический институт им. В. А. Стеклова РАН, 2024